تحديث لحركة مؤشر #تاسي

بسم الله الرحمن الرحيم

والصلاة والسلام على أشرف الأنبياء والمرسلين سيدنا ونبينا محمد صل الله عليه وسلم

شهد السوق خلال الأسابيع الماضية أول موجة هبوط له بنسبة 16% منذ مايقارب العامين بعد إرتفاعات قوية. إرتفع خلالها المؤشر العام بنسبة 73% وبـ 4735 نقطة منذ قاع نوفمبر 2012.

قمة السوق والتي تحققت عند 11159 كانت تعادل 1.90 من طول الموجة (1) المتوسطة وهي تقع في منطقة مدى أهداف الموجة الثالثة المعتادة 1.618 أو 2.618. وإذا إفترضنا أن الموجة الثالثة المتوسطة قد إنتهت بالفعل عند تلك القمة فهذا يعني أن المؤشر العام بدء في تشكيل الموجة الرابعة المتوسطة والتي بدأت خلال الأسابيع الماضية بهبوط يعادل 16% مايجعلنا نتوقع أن يتطور التصحيح الحالي إلى نموذج مثلث وذلك بالتبادل مع تصحيح الموجة الثانية المتوسطة الحاد خلال عام 2012 والذي قد يستغرق فترة 7 أشهر من التذبذب قبل الإنطلاقة وتسجيل القمة الجديدة بإذن الله .

ولكن الإشكالية في هذا الإفتراض تكمن في أن حجم الكميات خلال الموجة الأولى المتوسطة كان أعلى بكثير من الموجة الثالثة المتوسطة وهذا لايحدث إلا في الموجات الخامسة من الدرجة الرئيسية وأعلى وليس في الموجة الأولى. وفي العادة تسجل الموجة الخامسة حجم كميات أعلى من الموجة الثالثة نظراً لمشاركة الكثير من المتداولين خلال فترة  صعود الموجة الخامسة.

فعليه تبقى إحتمالات أن إمتداد الموجة الثالثة (كما هو موضح في الشارت المرفق أدناه) والتي إنطلقت من قاع 6423 قائمة وأنها لم تنتهي بعد. 

ولترجيح صحة أحد الإحتمالين يهمنا مراقبة سلوك وحركة الإرتداد خلال الأسابيع القادمة بإذن الله. عموماً يبقى أمام السوق مقاومة قوية لم تُختبر بعد تتراوح بين 11800 و 12000. أيضاً هناك هدف متوقع بشكل قوي وهو منطقة 13500 والتي تشكل قمة سابقة و إثنين من مستويات فايبوناتشي كلاستر واحدة تساوي 1.618 من طول الموجة A الرئيسية والأخرى تساوي 2.618 من طول الموجة الأولى المتوسطة.

السوق في دورة صاعدة منذ قاع مارس سواء كانت موجة تصحيح صاعدة (موجة ربط) أو بداية دورة الموجة الأولى وعهد جديد بعد إنهيار فبراير 2006.

على المتداولين الفترة القادمة عدم التركيز على متابعة المؤشر العام فقد إستوعب السوق الهبوط الحاد, وعليهم التركيز على متابعة حركة القطاعات وشركاتها.

تحليل وتوقع لحركة سهم سابك القادمة

بسم الله الرحمن الرحيم

والصلاة والسلام على أشرف الأنبياء والمرسلين سيدنا ونبينا محمد صل الله عليه وسلم

إقترب السهم من أعلى قمه حققها بعد الأزمة العالمية عند 114  وسجل أعلى سعر عند 113.75 مكون منطقة ذروة شراء 

عند هذا المستوى بكمية تداول هي الأعلى منذ 9 أيام

ولو نظرنا لسلوك السهم من قاع 84.75 المسجل في يوليو من عام  2012 الشكل رقم (1) نجدنا تذبذبات حادة وموجات متداخلة كونها  السهم ليثبت لنا بأن هذا الإرتفاع الحالي ماهو إلا موجة تصحيحيه من تركيب أكبر لم ينتهي بعد و سيأخذ السهم للعودة لإختبار منطقة 84 بإذن الله. ولو إفترضنا جدلاً بأن السهم واصل الصعود وقام بإختراق قمة 114 فهذا من شأن أن يزيد الأمر سوء وسيكون هدف الهبوط منطقة الـ 70 بإذن الله, وحتى الأن هذا الأمر سابق لأوانه والإرتفاع الذي حدث خلال الشهر الماضي لايدعم ذلك فهو إرتفاع ضعيف وبموجة متداخلة إشارة لقرب نهاية الصعود والله تعالى أعلى وأعلم

الشكل (1

علاقة سابك بالمؤشر العام وسهم الراجحي

في الشكل (2) ننظر لنسبة أداء سهم سابك مقابل كل من المؤشر العام وسهم الراجحي وللتوضيح إرتفاع هذه النسبتين يعني قوة أداء سابك مقابل تاسي وسهم الراجحي والعكس صحيح. فنلاحظ بأن سابك منذ قمة أبريل 2011 وهي أضعف في الأداء من تاسي وسهم الراجحي معاً. ثم أخذت في التحسن الطفيف منذ تشكيل قاع يوليو 2012 وحتى قمة أبريل 2013 مقابل تاسي وتحسن قوي مقابل سهم , الراجحي خلال نفس الفترة , ثم أخذ السهم في  الضعف مقابل تاسي وسهم الراجحي حتى قاع أغسطس 2013. وبعدها صعدت هذه النسبة بشكل قوي مقابل الراجحي وحققت قمة جديدة وذلك بسبب هبوط سهم الراجحي القوي من قمة أغسطس 2013, وبصعود أقل حده مقابل المؤشر العام. 

فنستنتج بأن حركة سهمي سابك والراجحي في أغلب الأوقات تكون  متعاكسة فمعامل الإرتباط لـ 30 يوم مثلاً بينهما مازال سالباً.

الشكل (2

تمنياتي للجميع بالتوفيق

حركة النفط القادمة بإذن الله

بسم الله الرحمن الرحيم

والصلاة والسلام على أشرف الأنبياء والمرسلين سيدنا ونبينا محمد صل الله عليه وسلم 

وصل إنتاج السعودية للنفط ذروته في 2010 بـ 11.7 مليون برميل/يوم.

وبلغت إيرادات النفط حسب صندوق النقد الدولي 305 بليون دولار تقريباً ضعف إيرادات عام 2010 والتي كانت 178 بليون دولار.

وإستفادت السعودية من مشاكل الإنتاج في منطقة بحر الشمال وضعف إنتاج العراق وليبيا في تكوين فوائض مالية تشكل نسبة 58 من إجمالي الناتج المحلي كافيه لتغطية الإنفاق الحكومي لعشرين شهراً حسب صندوق النقد الدولي.

ويقدر الصندوق أن تصل صافي الأصول الأجنبية 730 بليون دولار خلال هذه السنة ضعف مستويات 2010.

المخاطر التي ستؤثر على إنتاج وأسعار النفط 

مازال النفط يشكل 80% من حجم عائد الصادرات و 90% من عوائد الميزانية رغم محاولات السعودية لتنويع الدخل.

تعتبر السعودية من أعلى الدول في العالم في إستهلاك الطاقة للفرد بالإضافة إلى أنها من أقل الدول في الأسعار.

وإذا إستمر إستهلاك الطاقة بنفس المستويات الحالية سيصل إلى نسبة 20% من إجمالي الإنتاج بحلول عام 2018 حسب تقديرات صندوق النقد الدولي.

أيضاً يتوقع الصندوق زيادة إنتاج النفط غير التقليدي في أمريكا وكندا وتعافي الإنتاج في ليبيا والعراق ماسيتسبب في إنخفاض إنتاج النفط في السعودية أو هبوط الأسعار.

السعودية تحتاج لبقاء أسعار النفط فوق مستوى 80 لموازنة الميزانية وبحسب الصندوق فإن السعر التعادلي إرتفع بقرابة 50 دولار خلال الخمس سنوات الماضية.

التحليل الموجي لحركة خام برنت

الحركة الحالية تشير لبداية موجة صاعدة تستهدف منطقة 130 دولار بإذن الله كمرحلة أولى ولكن إذا فشل الإرتداد في إختراق مستوى 117.34 فيعني هبوط حاد إلى مستوى 75 دولار بإذن الله.

أداء خام برنت مقابل مؤشر SP500

هبوط هذه النسبة يعني أن أداء مؤشر SP500 أقوى من أداء خام برنت والعكس صحيح.

فنلاحظ بأنه منذ عام 2011 بأن أداء خام برنت أخذ في الضعف مقابل تفوق أداء مؤشرات الأسهم الأمريكية, ومازالت هذه النسبة تحت متوسط 50 يوم دلالة على إستمرار المسار الهابط.

معامل الإرتباط بين خام برنت ومؤشر تاسي

تحولت العلاقة بينهما بعد قمة أغسطس الماضي في خام برنت من موجبة إلى سالبة وأصبحت سالبة فشاهدنا خلال الفترة الماضية من شهر سبتمبر إنفراج في العلاقة بينهما بمعنى صعود في مؤشر تاسي وهبوط في خام برنت, وبدء معامل الإرتباط في التحسن والتوجة للإيجابية خلال صعود المتغيرين الحالي.

المصادر:

صندوق النقد الدولي.

رويترز

دورة السوق

بسم الله الرحمن الرحيم

والصلاة والسلام على أشرف الأنبياء والمرسلين سيدنا ونبينا محمد صل الله عليه وسلم

دورة السوق القادمة بإذن الله

الموجة الصاعدة بدأت منذ قاع مارس من عام 1999 وليست منذ قاع 1986 كما كنا نفترض سابقاً.

وأنهت موجة خماسية مثالية.

وماحدث قبلها منذ إنطلاقة مؤشر تداول في 1985 كانت موجات عرضية طويلة متأثرة من الأوضاع الإقتصادية التي كانت تمر بها المملكة خلال تلك الفترة من ركود وإرتفاع لمعدلات التضخم وإنخفاضات حادة في أسعار النفط, ووصول حجم الدين العام نسبة 98% من إجمالي الناتج المحلي والتأثر بالأزمة المالية الأسيوية. 

.بالإضافة إلى الأزمات السياسية المتتالية على المنطقة 

فلن نتوقع دورة موجة خامسة لأن حركة السوق منذ قيعان الأزمة المالية 2008 مازالت تشكل موجة ذات تركيب ثلاثي وحاد

وهي دلالة على أن المؤشر العام بداخل دورة تصحيح كبرى ستنتهي في 2019 بإذن الله.

وسيدخل المؤشر العام في دورة صاعدة إلى مستويات 11.800 تقريباً بعد تكوين قاعه خلال هذه السنة

وسيستمر الصعود حتى منتصف 2015 أو مطلع2016 

والله أعلى وأعلم.

يرجى ذكر المصدر في حالة النقل أو إقتباس التحليل والتوقع

نسبة الأسهم القيادية التي فوق متوسط 200 يوم

بسم الله الرحمن الرحيم

والصلاة والسلام على أشرف الأنبياء والمرسلين سيدنا ونبينا محمد صل الله عليه وسلم

تم إعتبار الأسهم القيادية بناءاً على أكبر 10 أسهم تأثيراً في المؤشر العام  بنهاية مارس 

2013

	الشركة	سعر الإقفال(ريال)	الوزن في احتساب المؤشر
1	الراجحي	66.25	10.66%
2	سابك	97.5	9.91%
3	اتحاد اتصالات	81.5	5.74%
4	سامبا	44.5	3.18%
5	سافكو	158.5	2.97%
6	التصنيع	31.5	2.89%
7	الرياض	22.95	2.57%
8	مجموعة صافولا	41.9	2.42%
9	السعودي الفرنسي	30.6	2.37%
10	الإنماء	13.2	2.16%

المصدر: ارقام

ونلاحظ في الشارت التالي بأن الأسهم القيادية لم تتأثر بإنخفاض يوم السبت الماضي فقد هبطت من نسبة 80 إلى 60 وعادت سريعاً لنفس النسبة . ومازالت النسبة تسير في مسار صاعد فرعي, بعكس نسبة كامل أسهم السوق والتي مازالت في مسار هابط منذ قمة أبريل 2012

أي مسار صاعد بدون دعم وصعود من الأسهم القيادية ماهو إلا مسار مخادع ويكون للتصريف. فيجب دائماً مراقبة أداء الأسهم الكبيرة للبحث عن إشارة إستباقية لحركة المؤشر العام كما حدث خلال الهبوط الأخير فقد  كونت معظم الأسهم القيادية قمة قبل المؤشر .العام وهبطت في مقابل مواصلة تاسي للصعود وهي إشارة قوية لحدوث تغير في المسار

حركة السوق المستقبلية

بسم الله الرحمن الرحيم

والصلاة والسلام على أشرف الأنبياء والمرسلين سيدنا ونبينا محمد صل الله عليه وسلم

تحديث لحركة مؤشر سوق الأسهم المستقبلية

كون المؤشر العام منذ قاع نوفمبر 2008 نموذج موجة مركبة

إستغرق الجزء الأول منها 18 شهراً وبنسبة إرتفاع 64%. ثم دخل في تكوين موجة عرضية

ذات موجات ثلاثية متداخلة ومتقلصة في الحجم تباعاً.

ماشكل لدينا نموذج مثلث مندفع حيث أخذت الموجة

(B)

 الزمن ونسبة الإرتفاع الأكبر بين موجات المثلث .

حتى الأن إستغرق تكوين الأربع الأضلاع للمثلث حتى الموجة

(D)

37 شهراً

وهي تعادل نسبة 2.05 من زمن الموجة 

W

وهي نسبة بعيدة عن نسبة 2.61 والتي تعني 

 أن يستغرق كامل المثلث 47 شهراً

حيث ستأخذ الموجة الأخير في المثلث

(E)

10 أشهر في التكون

وبطبيعة الحال يعتبر هذا الإفتراض غير وارد ومستبعد نظراً لأن المثلثات 

ذات طبيعة متقلصة في الموجات وأن الموجة الأخير 

(D)

إستغرقت 7 أشهر 

فيجب أن تكون الموجة الأخيرة أقل منها زمنياً

لاحظنا خلال موجة الصعود الأخيرة في المؤشر العام 

الموجة 

(D)

مدى التفاؤل والحديث عن طفرة قادمة وإختراق قمة 8000

وهي من الخصائص الرئيسية لهذه الموجة المخادعة

وفي المقابل نشاهد الأن بعد الهبوط القوي الحديث عن إنهيارات وأرقام لقيعان جديدة

لم تكن موجودة أثناء حالة التفاؤل السابقة وهي أيضاً من خصائص الموجات الأخيرة في المثلثات

يبقى أهم قاع للمحافظة على صحة هذا السيناريو والمثلث

أن يحافظ السوق على قاع 6423

وأن لايكسره

وبشكل عام نلاحظ أن السوق منذ إرتداد 2009 يحاول تجاوز مستوى 6900-6800

والتي كانت نقطة دعم سابقة وأصبحت مقاومة قوية ماأفشلت جميع محاولات تاسي بإثبات نجاحه في إختراقها

أهداف الهبوط

حسابياً لدى الموجة الأخيرة في المثلث هدفين محتملين

إما 6927 تقريباً

أو 6772

ولكن يجدر الإشارة إلى أن هذه الموجة تعتبر موجة نهائية

بمعنى قد يحدث بها قوة هبوط أو إنقطاع

الأهداف المستقبلية

ونتوقع بإذن الله موجة إرتفاع قوية ستأخذ السوق إلى مستوى المقاومة القوية خلال فترة إنهيار 2006

والتي تشكلت عند 11800 تقريباً والتي عاد وأختبرها المؤشر في مطلع 2008 وفشل في إختراقها

من الأمور المساعدة والتي تدعم هذا الإفتراض

ورقة دخول الأجانب

 تحرك سابك والراجحي المتوقع بعد نهاية هبوطهما

والله تعالى أعلى وأعلم

تمنياتي لكم بالتوفيق

غرفة TraderX

بسم الله الرحمن الرحيم

والصلاة والسلام على أشرف الأنبياء والمرسلين سيدنا ونبينا محمد صل الله عليه وسلم

تطبيقات حيه على سوق الأسهم السعودي بموجات إليوت وتحليل وقراءات الكميات

مزايا الإشتراك

1- تحليل وتوقع حركة المؤشر العام .

2-تحليل وتوقع حركة القطاعات والأسهم القيادية.

3-تحديد أفضل القطاعات والأسهم.

4-التنبيه بأفضل الفرص.

5-تقديم دروس في التحليل والتداول.

6- إمكانية حضور الدورات مجاناً.

7-الإشتراك في نشرة تريدرإكس الإسبوعية.

8-اللقاءات ستكون مسجله وسيتم إرسال التنبيهات على البريد الإلكتروني.

مواعيد اللقاء

ستكون يومي السبت والثلاثاء 

الساعة 9:30 مساءاً لمدة ساعتين.

سعر الإشتراك الشهري:

1000 ريال

ويستطيع المشترك الإنضمام إلى الدورة المقامة حالياً في إحتراف موجات إليوت وقراءة الكميات.

للإشتراك الرجاء المراسلة على البريد

xtaloox@gmail.com

تحليل المؤشر العام بعد إغلاق يوم الإثنين 29 أبريل

بسم الله الرحمن الرحيم 

والصلاة والسلام على أشرف الأنبياء والمرسلين سيدنا ونبينا محمد صل الله عليه وسلم

واصل المؤشر العام الإرتداد منذ قاع 17 أبريل وحتى الأن وأستمرت كميات الأسهم الصاعدة في التفوق على كميات الأسهم الهابطة  طول الفترة الماضية, بالإضافة إلى إستمرار تصاعد نسبة الأسهم الصاعدة من إجمالي كميات الشركات بوتيرة متقاربة ومتناغمة مع الصعود ولم تشهد إرتفاع حتى الأن غير عادي في أحد الأيام لكي ينبئنا بتكون قمة المؤشر العام, وفي العادة يكون ذلك بتحقيق نسبة أعلى من 

90%.

التحليل الموجي

تركيب الإرتداد حتى الأن هو موجة زق زاق تصحيحية. دخل المؤشر العام في الموجة الأخير سي وكما نلاحظ بأن الحركة الأخير للمؤشر أخذت في التذبذب الحاد بموجات متداخلة وهذا السلوك لا يحدث إلا في موجات الضعف والتصريف وقرب نهاية المسار بمعنى أخر تكون موجة قطرية.

مقارنة لأداء تاسي مع مؤشر صندوق السلع
DBC

موجودات الصندوق في (خام برنت,خام غرب تكساس, الذهب, الفضة وغيرها) والنسبة الأكبر في خام برنت.

لاحظنا وجود علاقة إرتباط موجبة وقوية بين مؤشر تاسي وبين مؤشر السلع. وعادة يسبق هذا المؤشر تاسي في الحركة.

توقعنا في تاريخ 17 أبريل الماضي أن يرتد مؤشر السلع من ذلك القاع ويبدء في الإرتفاع لتحقيق مستوى عند 35 بإذن الله. وبفضل الله بدء المؤشر في الإرتفاع محققاً حتى الأن إرتفاع بنسبة 3.7% من قاع 17 أبريل.

للإشتراك في نشرة تريدر إكس لمتابعة وتحليل المؤشر العام والقطاعات. يرجى المراسلة على البريد التالي

Traderxwave@gmail.com

الهروب.. الهروب

بسم الله الرحمن الرحيم

والصلاة والسلام على أشرف الأنبياء والمرسلين سيدنا ونبينا محمد صل الله عليه وسلم.

تحديث وتوقع لحركة سوق الأسهم المستقبلية.

إستكمالاً لبحثي السابق عن تاريخ السوق السعودي. والذي توقعنا فيه بنهاية تصحيح سوق الأسهم عند قاع مارس 2009 والذي أكمل عندها دورة هبوط الموجة الرابعة. ثم توقعنا بأن السوق قد دخل من ذلك القاع في بداية دورة الموجة الخامسة والتي ستنتهي بتحقيق قمة عند مستوى 25000 بإذن الله.

والأن نحتاج لتحديث النظرة المستقبلية خصوصا بعد حركة السقوط الحاد منذ قمة أبريل 2012.

وسوف نلجأ للسيناريو البديل والذي يفترض أن السوق مازال في الموجة الثانية الرئيسية ولم يبدء بعد في الموجة الثالثة من دورة الموجة الخامسة. والتي كانت على شكل موجة فلات ممتد وذلك بتشكيل قمة مخادعة عن مستوى 7944.

وما نشاهده من إستمرار في حدة الهبوط ماهو إلا سلوك الموجة (C) المتوسطة والتي قد تمتد إلى مستوى 4900 بإذن الله.

الحسابات الزمنية

بالنظر في الشارت التالي نحاول أن نجد علاقة زمنية بين أطوال الموجات ذات الدرجات المتساوية. وقبل أن نبدء نحاول أن نربط سلوك الموجتين الرئيسيتين (1,2) من دورة الموجة الخامسة مع مثيلتيها في مرحلة دورة الموجة الثالثة ففي تلك الفترة من قاع 1995-1999 أستغرق تكون الموجتين 46 شهراً تقريباً مايعادل 3.8 سنوات. ونتوقع أن تحقق الموجتين الحاليتين (1,2) نفس الفترة 46 شهر وسوف تنتهي في شهر فبراير 2013 بإذن الله.

أيضاً لو حاولنا أن ننظر للفترة الزمنية الداخلية للموجتين (1,2) نجد أن الفترات متقاربة جداً بمتوسط زمني 12 شهر وعليه فنتوقع نهاية التصحيح في مارس 2013 بإذن الله.

نظرة على الأسهم القيادية في السوق السعودي

قطاع الصناعات البتروكيماوية

أنهى القطاع صعود الموجة الأولى الرئيسية في أبريل 2011 ثم دخل في تصحيح الموجة الثانية والتي أتت بنفس نموذج المؤشر العام موجة فلات ممتد. وبدء القطاع في الجزء الأخير من الهبوط والفترة القادمة سيكون الهبوط أقوى والمنطقة المستهدفة للهبوط هي 4336 بإذن الله.

سهم سابك

شهدت سابك إرتفاعات متواصلة وقوية منذ قاع مارس 2009 كبداية للموجة الأولى الرئيسية والتي أنتهت في أبريل 2011 ثم دخل السهم منذ تلك القمة بتشكيل نموذج تصحيحي حاد (زق زاق) ولو نلاحظ بأن سابك لم تحقق قمة جديدة في أبريل 2012 بنفس سلوك المؤشر العام والقطاع بل أكتفت بإرتداد كبير كموجة متوسطة (B). ونلاحظ بأن السهم قد شكل نماذج سلبية عند القمم (رأس وكتفين) وقام بكسر خط الرقبة والمنطقة الأولى المستهدفة هي 70 ثم لدينا منطقتين محتملتين وهي 67 و 64 كنهاية للموجة الثانية الرئيسية بإذن الله.

سهم الراجحي

بنفس سلوك المؤشر العام أنهى السهم موجته الأولى مارس 2010 على شكل نموذج موجة قطرية قيادية. ودخل في هبوط الموجة الثانية الرئيسية بتكوين نموذج موجة (زق زاق مضاعف) والهدف المرجح للسهم هو العودة لإختبار قاع الموجة الثانية من درجة أقل نظراً لأن الموجة الأولى كانت هي الأطول عند مستوى 59.5 بإذن الله.

سهم الكهرباء

السهم يسير بنفس سلوك المؤشر العام بتحقيق قمة مزيفة في مارس 2012 ثم سقوط الموجة (C) المتواصل ونتوقع أن يواصل السهم الهبوط بشكل حاد والأهداف المحتملة هي 11.5 والتي تعادل نسبة 61% من كامل الموجة الأولى أو الهدف الاقوى 10.5 والذي تقع عنده دعم موجة رابعة من درجة أقل ونسبة 1.618 من طول الموجة (A).

سهم الإتصالات السعودية

السهم الوحيد المتفائل في السوق السعودي. نظراً لأن السهم يختلف في حركته عن كامل السوق, فالسهم أنهى إنهياره بالكامل عند قاع نوفمبر 2011 ودخل منذ ذلك القاع في إرتداد قوي. وحتى نتفائل بإستمرار الإرتفاعات وعدم تطور الحركة وتكوين نموذج مخادع كسلوك المؤشر العام (فلات ممتد) يجب أن يواصل السهم الإرتفاع وأن لايلامس منطقة 40.

نظرة على قطاع مختلف في حركة عن بقية السوق:

قطاع التشييد والبناء

 سلوك حركة القطاع مغايرة لجميع قطاعات السوق فالقطاع في الفترة الماضية كان يشكل موجات إرتداد تصحيحية ثم يواصل السقوط في إشارة إلى أن القطاع لم ينهي تصحيحه بالكامل. ونلاحظ بأن سلوك الإنهيار على شكل موجة (زق زاق مضاعف) ونحن بإنتظار كسر قاع 2011 لكي يكمل القطاع كامل الهبوط بإذن الله.

نظرة على سهم من أسهم المضاربة لكي ننظر إلى أي مدى ستتأثر هذه الأسهم خصوصاً بعد الإرتفاعات الكبيرة منذ منتصف عام 2011.

سهم شمس

نظرة على خام برنت

بدء خام برنت في هبوط الموجة (C) أيضاً لينهي كامل تصحيح الموجة الثانية عند تقريباً 71 بإذن الله

الخلاصة:

أعود وأكرر بأن سوق الأسهم السعودي قد أنهى عند قاع مارس 2009 كامل إنهياره التاريخي فلا يوجد إنهيار قادم يكسر ذلك القاع بمشيئة الله. ومنذ مارس 2009 دخلنا فعلياً في مرحلة ودورة جديدة مختلفة بالكامل عن دورة إنهيار الموجة الرابعة السابقة الا وهي دورة الموجة الخامسة.

  ومانعايشه الأن في السوق من تقلبات حادة ماهي إلا تصحيح أحدى موجات الدورة الخامسة وهي الموجة الثانية والسوق الأن في الجزء الأخير منها. نعم سيكون الهبوط الأخير حاد وسريع, ولكن سيعقبه إرتفاعات سريعة ومتواصلة العام المقبل, وستستمر لسنوات وبنفس سلوك صعود وتسارع حركة عام 2003 بإذن الله.

لمتابعة تحركات السوق القادمة ومعرفة نهاية التصحيح فعلياً.

 أشترك في نشرة تريدرإكس لتحليل المؤشر العام والقطاعات للإشتراك الرجاء المراسلة على البريد

Traderxwave@gmail.com

بدايات التحليل الفني

بسم الله الرحمن الرحيم

والصلاة والسلام على أشرف الأنبياء والمرسلين سيدنا ونبينا محمد صل الله عليه وسلم

سوف نستعرض تاريخ التحليل الفني وأهم المساهمين في تطويره

Munehisa Homma

مونهيسا هوما يعتبر من الأوائل في التحليل الفني في القرن السابع عشر وهو مخترع الشموع. وكان يهتم بقياس سيكولوجية 

السوق.ويشاع عنه أن دخله السنوي من التداول بدولارات اليوم يعادل 10 مليار دولار. وثروته بلغت 100 مليار دولار.

Charles Dow

يعتبر شارلز داو الأب للتحليل الفني ومؤسس صحيفة وول ستريت. بدء حياته كمراسل مالي في 1870. في ذلك الوقت لم تكن 

تجارة الأسهم شائعه. والمعلومات عن الأسهم كانت شحيحة. أصدر داو نشرة أسمها "نشرة عملاء بعد الظهر" أحتوت على أسعار 

الأسهم ومعلومات مالية عن الأسهم والأهم مؤشر يتكون من 11 سهم . وكانت فكرة إبداعية مكنت المستثمرين من متابعة مؤشر 

واحد لقياس كامل السوق بدلاً من متابعة كل شركة على حده

في 1889 أصدر داو بمشاركة ادوارد جونز صحيفة وول ستريت. وفي عام 1894 أخترع داو مايعرف الأن بمؤشر داو جونز للنقل 

والذي يحتوي على 9 أسهم للسكك الحديدية. وفي عام 1896 إخترع داو المؤشر الأشهر داو جونز الصناعي والذي يحتوي على 12 

شركة صناعية

وأستخدم داو صحيفته لنشر نظريته وتفسير حركة المؤشرات وتحليل الإقتصاد.

توفي داو بشكل مفاجئ عام 1902 وقام أحد أصدقائه سامول نيلسون بسرد لنظريته في كتاب نشر في نفس عام وفاته بإسم

The ABC of stock speculation

William P. Hamilton

أحد تلامذة داو تولى رئاسة تحرير الصحيفة. وفي عام 1922 ألف كتاب The Stock Market Barometer وتوفي عام 1929

Robert Rhea

روبرت ريا كان من أتباع داو و هاملتون المتعطشين. وقام بتطوير أوائل الرسومات لمؤشرات داو جونز. وكان من المهتمين بدراسة 

الكميات وتحليل القوة النسبية. ويعتبر مستثمر بارع ويعد من النجوم الأوائل بالإضافة إلى جيسي ليفرمور و ريتشارد وايكوف في الإستثمار.وفي عام 1932 أصدر كتابه (نظرية داو) والذي من خلاله بسط مفاهيم نظرية داو التي نستخدمها اليوم. وفي نفس السنة قام بإصدار نشرته والتي أطلق عليها تعليقات نظرية داو والتي من خلالها حدد قاع الإنهيار العظيم في 8/7/1932.

ويجدر الإشارة إلى أن أحد مشتركي نشرته كان رالف نيلسون إليوت في بدايته.

أيضاً من أوائل من ساهموا في التحليل الفني نذكر:

Leonard P. Ayers

Richard D. Wyckoff

Richard w. Schabacker

كل منهم وضع بصمته على التحليل الفني

Ayers

هو أول من طور تحليل عمق السوق وكان ينشر تحليلاته عن طريق شركته Standard Statistics والتي لاحقاً إندمجت مع شركة H.V. Poor and H. W. Poor

وأصبح مسماها Standard and Poor's في عام 1941 

Richard D. Wyckoff

الشهير وايكوف طور أول مجلة أمريكية للإستثمار بسمى مجلة وول ستريت في عام 1907. أنحرف وايكوف عن منظري داو لأنه كان يهتم أكثر بالأسباب التي تحرك الأسواق.

أهتم وايكوف بحركة السعر مع الكميات والتي تساعد في توقع الحركة المستقبلية. قادت هذه الدراسة وايكوف بأنه يؤمن بأن الأسواق تسير وفق ثلاث مبادئ: قانون العرض والطلب, قانون السبب والتأثير و قانون الجهد والنتيجة.

وهو مؤسس مدرسة الكميات. 

جمع وايكوف ثروة من خلال تطبيقه لهذه المبادئ. والنشرة التي كان يصدرها تعد الأشهر بعدد مشتركين أكثر من 200 الف مشترك.

Schabacker

سكيباكر كان أحد أتباع نظرية داو ولكن مثل وايكوف أخذ النظرية لإتجاة جديد, وأهتم بالتحقيق العلمي لعمق بنية السوق. وكان ينشر أفكاره عن التحليل الفني بشكل واسع من خلال صحيفة نيويورك تايم ومجلة فوربز. وفي عدد سبتمبر 1929 من مجلة فوربز حذر سكيباكر من ردة فعل وشيكة في الأسواق والشهر التالي حدث الإنهيار العظيم أكتوبر 1929. كانت حياة سكيباكر قصيرة فقد توفي في 1935 عن عمر 36سنة. وتعتبر الكثير من المفاهيم المستخدمة في التحليل الفني اليوم مأخوذه عن سكيباكر.

ويعتبر الكتاب المقدس للتحليل الفني Technical Analysis of Stock Trends للمؤلفين روبرت إيدواردز و جون ماجي مقتبس من كتاب سكيباكر Technical Analysis and Stock Market Profits